La soja encontró firmeza en la situación de déficit hídrico que enfrenta el medio oeste, algo que si bien aún no complica, mantiene en vilo a los productores. Esto ayudó a contrarrestar una retórica más agresiva desde EEUU en relación al manejo de la pandemia por parte de China.
El próximo viernes se publica un nuevo reporte mensual de la Secretaría de Agricultura de EEUU (USDA por sus siglas en inglés), que podría tener ajustes en dos sentidos. Por un lado, la nueva zafra tendría el ajuste de la menor siembra reportada el 30 de junio pasado. Por otra parte, no se descarta una baja de stocks producto de un recorte en la cosecha de 2019.
En relación al clima, se esperan algunas lluvias para el fin de semana que beneficiarían al cultivo, aunque para la segunda quincena retornaría el calor y la falta de lluvias. Nebraska, Indiana y Ohio tienen al menos el 45% con poca o muy poca humedad.
En su informe sobre el estado de los cultivos, el USDA sorprendió al mantener en 71% el total en condiciones buenas o excelentes. El mercado esperaba una leve reducción. El desarrollo muestra un gran adelanto, con 31% del total florecido, frente a 8% en 2019 y 24% de promedio quinquenal.
Las inspecciones de exportación reportadas el lunes fueron 521.638 toneladas (t), lo que superó las expectativas. Se precisan ventas semanales de 700.000 t para alcanzar la expectativa del USDA. Si bien es el momento en que China comienza a comprar, quedan solo 7 semanas para cerrar el ciclo comercial. El lunes el USDA reportó ventas diarias a China por 264.000 t.
En tanto, las exportaciones de soja de Brasil en el primer semestre del año totalizaron 61,9 millones de toneladas (Mt), superando ampliamente el anterior récord de 2018 de 46,3 Mt. Ese año terminó con ventas de 83,3 Mt según AgRural, algo que no se alcanzaría en este ciclo, que proyecta ventas de 80 Mt.
Tras el aumento de 8% en el indicador del valor promedio de lácteos y de 14% en el precio de la leche en polvo entera en la subasta de la plataforma electrónica de Fonterra, el sector lechero uruguayo reaccionó con satisfacción y con sorpresa por ese resultado.
“Desde 2016 no se registraba un incremento de ese orden”, además “en los meses previos hubo oscilaciones” entre una seguidilla de bajas y algunas subas, dijo el director de la Maestría en Dirección de Empresas de la Universidad Católica, Marcos Soto, el miércoles 8 en el programa Punto de Equilibrio en Carve y revistaverde.uy.
Consideró que en ese evento “se alinearon varios astros”, ya que es un momento de “contraestación con el Hemisferio Norte, cuando se dan los picos más bajos de producción en Nueva Zelanda”.
“China volvió al ruedo y eso puede ser una señal de reactivación”, advirtió. El gigante asiático se llevó alrededor del 60% del volumen subastado (unas 12.000 toneladas), Malasia y Vietnam fueron otros compradores activos, así como el grupo peruano lácteo Gloria que compró un 6% del total, detalló. Esa firma de Perú opera en Uruguay con la planta industrial Ecolat, en Nueva Helvecia, Colonia.
Destacó además que “los precios transados a futuro para los próximos meses muestran cierta estabilidad, lo que podría suponer una demanda sostenida para adelante, aunque todavía puede ser prematuro asegurar una reactivación” de los negocios y precios.
“China es el cuarto cliente en importancia para las exportaciones de lácteos uruguayos”, dijo Soto. La facturación por exportaciones de leche en polvo entera llegó a US$ 191,3 millones, lo que representó un aumento de 2% entre enero y junio de este año, en comparación a igual período de 2019, según datos del Instituto Nacional de la Leche (Inale). Ese producto es el principal lácteo exportado de Uruguay.
La faena acumulada de vacunos bajó 21% en lo que va del año, en comparación a 2019, según datos del Instituto Nacional de Carnes (Inac), pero la participación del ganado de corral acaparó un 14% de la faena total al aumentar en 12.090 cabezas entre enero y junio de 2020, respecto a igual lapso del año pasado, según datos divulgados por el delegado de la Comisión de Fomento Rural en la Junta Directiva de Inac, José Mesa, en su cuenta de twitter.
Consultado sobre ese tema en el programa Punto de Equilibrio en Carve y revistaverde.uy, el director técnico de la empresa Agrifirm, Alvaro Pastorini, comentó que en los primeros meses del año “el negocio del corral estuvo marcado por la incertidumbre generada en los inconvenientes que ha tenido la exportación de carne vacuna. Eso llevó a un menor interés por cerrar contratos por parte de la industria Hubo poco interés por cerrar contratos, todo se hizo con mucha cautela”.
A la vez, “el precio de la reposición estaba sostenido y eso hizo que fuera más lenta la decisión de encerrar ganado en el corral, además del costo de la comida que tuvo un leve incremento frente al año anterior”. Por otro lado, “hay poco ganado preparado en el campo, entonces el crecimiento en la participación de animales de corral es porque son los que están prontos para faena”, argumentó.
Agregó que en los negocios del corral predomina la cuota 481 pero se han expandido otros, “cómo el encierre de ganado liviano con destino al abasto. Hubo alguna demanda agregada que salió hacia Israel con el rito kosher. Además, al no haber ganado de campo terminado se está absorbiendo de los corrales”.
Pastorini recordó que hace un par de meses cuando se paralizó Europa por el coronavirus y terminó impactando en la demanda de carne, “la industria honró negocios que el momento no ameritaba, y de la misma forma el feedlotero también aguantó más tiempo los animales en el corral”. En algunos casos “hubo que esperar entre 20 y 40 días adicionales en los corrales a la espera de la concreción de negocios, con los costos que ello implica”.
Indicó que parte de esos animales fueron saliendo hacia otros destinos y “hoy prácticamente no quedan ganados que debieron haberse faenado en la ventana anterior de la cuota 481”.
Consideró que actualmente “el escenario cambió un poco porque los valores de las categorías de reposición se adecuaron a los del ganado gordo”. Pero, “entiendo que la industria frigorífica tiene incertidumbre sobre su propio negocio y el panorama no es del todo claro. Por eso no se cierran acuerdos como en años anteriores”, dijo.
Entre enero y junio de 2020, fueron exportadas 883.500 toneladas de carne vacuna que generaron ingresos por US$ 3.883 millones, mostrando un crecimiento de 22,9% frente al mismo periodo de 2019, en tanto el volumen aumentó 6,4%.
Los ingresos y el volumen de carne vacuna exportada en junio crecieron, en comparación con el mismo período del año pasado. Las cifras de producción siguen creciendo en línea con la demanda global de proteína animal y la capacidad brasileña de entregar el producto. Esto es lo que muestran los datos presentados el miércoles por la Secretaría de Comercio Exterior (Secex) del Ministerio de Economía, según reportó Eurocarne.
Durante junio los envíos externos de carne fresca, refrigerada o congelada totalizaron 152.470 toneladas un 33,1% por encima de las 114.500 mil toneladas de junio de 2019. Los números también muestran que la carne vacuna brasileña logró un precio promedio de US$ 4.298,90 por tonelada. En junio del año pasado tuvo un valor de US$ 3.860,80 por tonelada.
El trigo se estabilizó en torno a los valores actuales hasta ayer, debido a que si bien hay stocks suficientes en el mundo, la producción de varios países del Hemisferio Norte será menor a la de 2019. Hoy sin embargo los precios reaccionaron con fuertes subas, explicado por recortes en Rusia y Ucrania. El precio del trigo diciembre en el mercado de Chicago en US$ 192,17 por tonelada, señala en su reporte semanal la consultora Agro Hedge.
En EEUU la cosecha del trigo de invierno llegó a 56%, frente a 42% de 2019, 56% esperado por el mercado y 55% del promedio de 10 años. La sorpresa se dio en un leve recorte en las condiciones buenas y excelentes, que ahora quedaron en 51%, frente a 52% esperado por el mercado.
En contrapartida, el trigo de primavera tuve una leve mejora en sus condiciones, tal como lo anticipaba el mercado. El 70% quedó en estado bueno o excelente, frente a 69% la semana previa y 78% del año pasado. Las Dakotas recibieron lluvias, lo que mejoró la situación del cultivo.
SovEcon ajustó a la baja su estimación productiva para Rusia, de 82,7 millones de toneladas (Mt) a 80,9 Mt, debido a los malos rindes en la región de Krasnodar. Los primeros lotes de esa región resultaron en un rinde de 4.500 kg/há, un 25% menos que el año pasado. Las exportaciones de Rusia en julio serían 2 Mt frente a 3 Mt del año previo.
Agro Hedge informó que en Europa comienza lentamente la cosecha, especialmente en Francia. En ese país la expectativa es de una cosecha de trigo blando en niveles mínimos de dos décadas, con 31,3 Mt de acuerdo a la primer estimación oficial. Este volumen es 21% inferior a la cosecha de 2019.
Egipto compró 230.000 toneladas (t) de trigo ruso ayer, a un precio promedio de US$ 219/t CIF, bastante menos que hace algunas semanas atrás. Ucrania, Rumania y Francia también cotizaron pero quedaron más caras. Jordania en tanto compró 60.000 t a US$ 237/t CIF. Tailandia compró 55.000 t de trigo de calidad canadiense, además de 175.000 t de trigo forrajero.
Una vez más la Bolsa de Buenos Aires recortó el área de trigo para Argentina, dejándola en 6,5 mmhá (300.000 hás menos que la primer estimación). Esta marca representa una caída respecto del año pasado (6,6 mmhá), y se debe a la falta de lluvias en Córdoba principalmente. La siembra al jueves pasado quedó en 79,1% de la nueva intención de área.
A la vez que la Bolsa de Comercio de Rosario (BCR) informó que en la estimación mensual que la falta de agua ha tomado de rehén al trigo. «Podría haber sido el año del trigo, con un récord de siembra que habría dejado atrás la barrera de 7 millones de hectáreas. Pero la falta de agua se interpuso en las posibilidades de siembra y la nueva meta triguera es alcanzar a cubrir 6,6 millones de hectáreas».
Lo que sucede es que faltan por sembrar casi 1,3 millones de hectáreas, por lo que el área puede seguir cayendo, señala la BCR.
“El maíz viene creciendo, porque hace algunos años brinda mejores resultados económicos frente a la soja”, dijo el asesor de Fucrea, Felipe López, quien fue uno de los expositores en el 10° Simposio de Maíz organizado por las empresas NK Semillas y Yalfín.
Esa actividad se realizó este martes 7 de manera virtual por las restricciones que impone la emergencia sanitaria, también expuso el técnico argentino, Fernando García, sobre el potencial de rendimiento maicero en función de los ajustes de fertilización y técnicos de NK Semillas
Algunos de los datos destacados que presentó López respecto a la evolución del cultivo de maíz en los sistemas productivos Crea muestra que el rendimiento promedio en siembras de primera fue 5.167 kilos por hectárea entre 2006 (fecha de comienzo de la serie de Fucrea) y 2014, mientras que en el período de 2015 a 2019 fue de 6.850 kilos por hectárea, lo que representa una diferencia de 33% entre esos lapsos.
En el caso de la soja de primera esa misma medición dejó como resultado un rendimiento promedio de 2.369 kilos por hectárea en el primer período mencionado y de 2.432 kilos por hectárea en el segundo, lo que significó una diferencia de 3%.
En cuanto a la productividad de los diferentes cultivos, el técnico planteó que el maíz aumentó en casi 30% su rendimiento promedio porque “hay un avance genético y biotecnológico” pero también ha evolucionado el manejo, desde fecha de siembra, densidad y fertilización. Pero a la vez, dijo que “haber tenido durante los últimos años un mes de diciembre bastante benevolente ha sido un factor positivo”.
Respecto a los rendimientos de la soja, el asesor de Fucrea planteó que “al ser más área podemos perder eficiencia en el manejo”. Aunque ahora “la frontera agrícola está retrociendo y las chacras más complicadas quedarán afuera de la medición de Fucrea, lo que podría incidir en mejores resultados de productividad de cara al futuro”.
Sobre el maíz, explicó que “hubo algún aprendizaje” en cuanto al manejo del cultivo en las chacras, “pero no es la salvación sino un componente más del sistema de producción donde la soja es el cultivo mayoritario”, señaló el asesor de Fucrea.
Indicó que dentro de los productores Crea, “antes de poner el costo de la renta y la estructura, el maíz ya sea de primera o segunda, con sus combinaciones deja mejor número que la soja. Uno de los factores que puede incidir en eso, es que al maíz lo estamos llevando a los mejores ambientes y la soja va a todos”.
Explico que el margen bruto (antes de renta y estructura) del cultivo y sus combinaciones en la rotación se ubica entre los US$ 300 y 400 por hectárea. “Si cargamos renta y estructura el margen neto queda entre US$ 50 y 100 con una inversión que varía entre los US$ 900 y 1000 por hectárea”
La inversión que demanda el cultivo de maíz está entre “US$ 200 y US$ 250 por encima a la de soja”, mencionó López haciendo referencia a algunos factores que pesan en contra a la hora de decidir su siembra.
Resumió su visión en que el maíz “sería un potenciador del sistema productivo”, pero tiene que elegirse bien la chacra y ajustar el manejo en función de eso, “hay que tomar los recaudos necesarios”.
En las últimas semanas hubo dificultades para la exportación de carne vacuna en algunos mercados, pero López a la hora de mencionar elementos que han impactado en el crecimiento del cultivo, señaló que el aspecto comercial por el aumento de la demanda de los corrales de engorde de vacunos ha sido un factor muy importante.
López señaló que las empresas agrícolas Crea que registraron los mejores resultados tienen algunos aspectos en común, como que “el empresario o productor se dedica 100% a su producción, tienen diversidad de rubros en sus predios, tienen una rotación agrícola estable y predecible, cuentan con una buena producción de carne”, entre otros.
El indicador de precios promedio de los lácteos registró un aumento de 8,3% y quedó en US$ 3.197 en la subasta del martes 7 realizada en la plataforma electrónica Global Dairy Trade, de la compañía neozelandesa Fonterra.
Uno de los datos más resaltantes de ese remate fue el incremento de 14% en el valor de la leche en polvo entera, lo que llevó al precio promedio de ese producto a US$ 3.208. Otros lácteos que también fueron al alza en su precio fueron la manteca (3%), el queso cheddar (3,3%) y la leche en polvo descremada (3,5%).
Para analizar esos datos y otros indicadores vinculados a la producción lechera uruguaya, la técnica del Instituto Nacional de la Leche (Inale), Ec. Mercedes Baraíbar, fue entrevistada en el programa Punto de Equilibrio en Carve y revistaverde.uy el martes 7. “Es un resultado que sorprendió a todos, hablando con colegas de la industria y de otros países”, dijo Baraíbar.
Acotó que “nadie tiene una respuesta” sobre esa situación, más bien algunas hipótesis vinculadas a la “incertidumbre”.
A modo de argumentación, esa técnica comentó que el pico de producción de leche en el norte fue en marzo y en el sur será en setiembre y actualmente se dio un incremento de la demanda china en un contexto de menor disponibilidad de productos.
De todas maneras, el aumento de 14% en el precio promedio de leche en polvo entera “parece desproporcionado”, reconoció.
Igualmente, la técnica de Inale señaló que persiste una merma en la demanda mundial por efecto del coronavirus y los problemas en las mayores economías del mundo.
Hubo “cierta recuperación” de la actividad en Europa y otras regiones, pero está prevista una caída en la actividad económica a nivel internacional, analizó.
Baraíbar dejó en claro que si bien “todos estamos contentos”, principalmente “los países exportadores de leche en polvo”, por la suba de los precios, “no se trata de un comportamiento tendencial”.
Es un “shock” al alza que es “positivo”, aunque acotado a una jornada puntual de la subasta de Fonterra, advirtió.
